TPGの社長、ジョン・ウィンクルライド氏は、同社が人工知能（AI）分野への投資を強化するため、専門チームを設置する計画を明らかにした。ブルームバーグ・デールズのインタビューで、ウィンクルライド氏は、技術の急速な進展の中で、ソフトウェア分野がTPGの主要な投資対象の一つであると強調した。

TPGはプライベート・エクイティ、クレジット、その他の戦略を通じて3000億ドル以上の資産を管理している。同社は長年テクノロジー分野への投資を視野に入れてきたが、ウィンクルライド氏の発言はAI分野がますます優先順位を高めていることを示している。「AI専門チームを設置する予定です。」とインタビューで述べた。

ウィンクルライド氏は2023年にCEOに就任し、テキサス・パシフィック・グループ（TPG）の設立を共にした経緯がある。彼はAIの複雑さを乗り越える必要性を強調し、TPGのポートフォリオにはすでにソフトウェア企業が含まれているが、この専門チームは生成AIや機械学習などに関連する分野での投資機会をさらに強化することを目指すと述べた。同社の幹部は、専門チームの範囲やリーダーについての詳細をすぐに提供しなかった。

この動きは、プライベート・エクイティの巨頭たちがAI分野で利益を追求しようとしている流れに沿ったものである。ブラックストーンやKKRなど、ライバル企業はすでに数十億ドルをテクノロジー分野に投資しており、AIスタートアップは記録的な評価額を獲得している。ウィンクルライド氏は、TPGがインパクト投資から買収に至るまで幅広い戦略を展開している点が、AI分野でのクロス・ストラテジックな投資に適していると述べた。

インタビューでは、ウィンクルライド氏はTPGの更なる投資戦略についても語った。高金利環境下でも資金調達は堅調に推移しており、同社は昨年53億ドル規模の買収ファンドをクローズし、アジアやヨーロッパでの拡大を目指している。

AI分野への投資の急増は、OpenAIのChatGPTやグーグルのGeminiなどの画期的な技術の登場に伴ったものである。ピッチブックのデータによると、2023年のAI分野へのベンチャーキャピタル投資額は500億ドルに達した。プライベート・エクイティ企業は、ベンチャーキャピタルのスピードと買収の戦略を組み合わせた中盤以降の投資機会を狙っている。

ウィンクルライド氏は1999年にTPGに加入し、2015年にはジム・カウルター氏とともに共同CEOに就任した。彼らの下で、管理資産は2000億ドルから急増した。AI専門チームの設置は、TPGがエネルギーからヘルスケアに至るまで、特定分野に特化した投資戦略を展開してきた歴史と一致している。

バーガー氏は、規制の厳格化や人材争いなどのリスクについてウィンクルライド氏に尋ねた。彼は課題は認識しているが、ポートフォリオ企業に対する運用支援の強みを強調した。専門チームは、スタートアップ企業や成長中の企業、さらには買収の機会が有望な公開企業の調査にも乗り出すと予想される。

TPGのソフトウェア分野への投資は数年前から始まっており、スパオティフィとウーバーなどの企業への投資は、IPO前から行われている。最近の取引には、サイバーセキュリティやデータ分析など、AIと関連する分野の投資も含まれている。専門チームの設置は、この動向をさらに加速する可能性があるとアナリストは指摘している。

ウォール・ストリートでは、同様の発表に対してポジティブな反応が見られている。KKRがAIファンドを設立した後、テクノロジー企業を多く含む指数の株価が上昇した。TPGは非上場企業であるため、株式市場で取引されないが、限定パートナーの更新を通じて投資家からの関心を惹いている。

ウィンクルライド氏はインタビューを終えるにあたり、AIは変革の波であると語った。TPGの専門チームは、今後10年間で最も大きな投資の波の先頭に立つ位置に同社を配置するものであると述べた。