インド準備銀行（RBI）の子会社である預金保険および信用保証公社（DICGC）は4月21日から、リスクベースの保険料制度を導入する。この制度では、銀行が自身のリスクプロファイルに応じて保険料を支払うことで、より良いリスク管理を促進し、金融の安定性を強化することを目的としている。

DICGCが1962年に設立されて以来、100ルピーあたり12ペーセットの固定保険料は変更されていなかった。RBIの中央理事会は2025年12月19日にこの改革を承認し、2段階モデルを導入した。第1段階は、地域農村銀行を除くほとんどの商業銀行を対象とし、第2段階は地域農村銀行および協同銀行を対象とする。

新しい制度では、どの銀行も現行の12ペーセットの保険料を超えることはない。リスク評価が優れた機関は、保険料の割引を受けることができる。関係者は、この制度がリスクの高い行動を罰する一方で、全体的なコストの上昇を強制しないと述べている。

この改革は、現在の1銀行あたり1人の預金者に対して50万ルピーの保険額上限を引き上げる道を開くものでもある。RBIは引き上げを示唆しているが、具体的な内容はまだ決まっていない。

銀行関係者らは、保険料がリスク評価に応じて変動するため、資金調達に課題が出ると予測している。市場が高リスクと見なす弱い貸し手は、資金調達に苦労する可能性がある。一方、健全な銀行は、費用が低くなることで、預金の集めをより容易にできる可能性がある。

DICGCは、資本金の適切性、資産の質、収益性、流動性などの財務指標を通じてリスクを評価する。この制度は、米国連邦預金保険公社（FDIC）などの国際的な基準に沿ったものである。インドの規制当局は、この変更が銀行の適正な融資およびガバナンスへの注力を促すと期待している。

この変更は、2018～19年の不良債権危機後のインド銀行システムの強化努力の一環として行われている。公共部門銀行は、預金の大部分を保有しており、第1段階の下で最も厳しい監視を受けることになる。地域農村銀行や協同銀行は、通常は未開拓地域を対象としており、第2段階に分類され、個別に評価される。

業界の専門家は、保険料の上限が即時の衝撃を抑えると予測している。あるアナリストは、高リスクの銀行でも現行の水準を超えるペナルティを回避できるため、短期的な安定性は保たれると述べた。しかし、長期的には、継続的な不振を続ける銀行は、評判の悪化を通じて間接的に資金調達コストが上昇する可能性がある。

RBIのデータによると、2025年末時点では、1900以上の銀行でDICGCが保証する預金総額は1000兆ルピーを超えており、設立以来の保険金支払い額は1200億ルピーに達している。これは主に1960年代の銀行破綻時の支払いが占めている。

関係者らは、4月の導入に先立ち、リスク評価スコアや保険料の算定方法に関する詳細なガイドラインを待っている。RBIは、この制度が透明性と責任の所在を促進し、金融部門全体の改革と一致していると強調している。